Năng lượng sinh học là một dạng năng lượng tái tạo được tạo ra từ việc chuyển đổi các vật liệu hữu cơ thành nhiệt, điện và nhiên liệu lỏng. Theo lộ trình của ARENA, loại năng lượng này có thể chiếm tới khoảng 20% tổng năng lượng tiêu thụ ở Australia vào năm 2050, tăng so với mức hiện tại là 3%. Cũng theo lộ trình này, ngành năng lượng sinh học sẽ mang lại những cơ hội phát triển trong khu vực.
Nhiều nguyên liệu cung cấp năng lượng sinh học được tạo ra từ các hoạt động sản xuất nông nghiệp, chẳng hạn như từ chất thải trong hoạt động trồng mía và các ngành chăn nuôi. Do phần lớn trong số những ngành sản xuất nông nghiệp này hoạt động với quy mô trên toàn khu vực nên việc đầu tư vào năng lượng sinh học sẽ hỗ trợ lâu dài về việc làm, tạo ra thêm nguồn thu nhập cho nông dân và cuối cùng là thúc đẩy tăng trưởng kinh tế quốc gia.
Nhân việc công bố lộ trình trên, Bộ trưởng Năng lượng và Giảm phát thải Australia, Angus Taylor, đã thông báo việc dành một ngân quỹ trị giá 33,5 triệu AUD cho ARENA để hỗ trợ ngành năng lượng sinh học. Theo ông, nhiên liệu sinh học là "một trong số ít" những nhiên liệu thay thế ít khí thải cho máy bay phản lực và ngành hàng hải. Giống như nhiều công nghệ khác, hợp tác với ngành sản xuất nhiên liệu này để giảm chi phí sản xuất xuống mức ngang bằng với các nguồn năng lượng truyền thống sẽ là yếu tố chủ yếu thúc đẩy sự tiêu thụ rộng rãi loại nhiên liệu trên, mang lại nhiều lợi ích đối với việc đảm bảo an ninh nhiên liệu và giúp giảm bớt lượng chất thải từ các bãi chôn rác./.